Ilmarinen on tehokkain työeläkeyhtiö – asiakkaille pienemmät työeläkemaksut

Hyviä uutisia asiakkaillemme: me Ilmarisessa olemme Suomen tehokkain eläkeyhtiö!

Kustannustehokkuutemme parani viime vuonna ennätystasolle. Tämä selviää helmikuun puolivälissä julkaisemistamme tilinpäätösluvuista. Asiakkaillemme tämä on erityisen hyvä uutinen, sillä se tarkoittaa halvempia työeläkemaksuja.

Miten tähän on päästy?

Olemme tehostaneet toimintaamme systemaattisesti, mikä näkyy alentuneina kustannuksina. Viime vuonna hoitokulumme, eli vakuutusten ja eläketurvan hoitamisesta syntyneet kustannukset, laskivat 99 miljoonaan euroon. Vielä viisi vuotta sitten kulut olivat yli 40 prosenttia suuremmat.

Taustalla on onnistunut fuusio eläkeyhtiö Eteran kanssa ja sen tuomat synergiaedut. Olemme parantaneet tehokkuuttamme myös digitalisoimalla palveluja ja kehittämällä prosessejamme. Erinomaisesta tuloksesta kiitos kuuluu osaavalle henkilöstöllemme.

Eläketurvan hoitamisesta syntyneet kustannukset (hoitokulut) rahoitetaan hoitokustannusosalla, joka sisältyy työeläkemaksuun. Hoitokulusuhteella puolestaan tarkoitetaan hoitokulujen osuutta eläkeyhtiön saamasta hoitokustannustulosta. Mitä pienempi hoitokulusuhde on, sitä tehokkaammin eläkeyhtiö toimii ja siitä suuremman osan voimme palauttaa asiakkaillemme asiakashyvityksinä.

Ilmarisen hoitokustannustulos nousi ennätystasolle 58 miljoonaan euroon ja hoitokulusuhde parani ennätystasolle 63,1 prosenttiin. Hoitokulusuhde oli toimialan pienin, eli hoidimme eläketurvaa työeläkeyhtiöistä tehokkaimmin. Erinomaisen kustannustehokkuuden ja vahvan vakavaraisuuden ansiosta palautamme asiakkaillemme asiakashyvityksinä 175 miljoonaa euroa eli 0,7 prosenttia palkkasummasta.

Hoitokustannus yhtiökohtaiseksi – kilpailu kirittää eläkeyhtiöitä

Aiemmin hoitokustannusosa oli kaikilla työeläkeyhtiöillä sama, ja mahdollinen ylijäämä palautettiin asiakkaille seuraavana vuonna osana asiakashyvityksiä.

Tämän vuoden alusta työeläkemaksuun sisältyvä hoitokustannus määräytyy yhtiökohtaisesti: jokainen eläkeyhtiö perii hoitokustannusosaa vain kulujen kattamiseen tarvittavan määrän, eikä ylijäämää synny.

Ilmarisessa asiakasyrityksiltä perittävän hoitokustannuksen määrään vaikuttaa yrityksessä vakuutettujen työntekijöiden määrä ja palkkasumma. Hoitokustannus on aina ajantasainen ja heti oikeantasoinen, eli vakuutusmaksuun ei tule jälkikäteen yllätyksiä. Hoitokustannus ei myöskään nouse asiakkuuden jatkuessa, vaan maksu on tasapuolinen kaikille asiakkaillemme.

Asiakkaat saavat hyödyn kustannustehokkuuden parantumisesta suoraan alempina maksuina. Mitä tehokkaammin toimimme, sitä edullisemmin voimme työeläkevakuutuksen asiakkaillemme tarjota.

Muutoksen taustalla on lakimuutos, jonka tavoitteena on kirittää työeläkeyhtiöiden välistä kilpailua ja siten lisätä koko alan kustannustehokkuutta. Suomessa lakisääteisen työeläketurvan toimeenpano on hajautettu useille toimijoille.

Yksityisten eläkeyhtiöiden keskinäinen kilpailu kirittää yhtiöitä parantamaan palveluitaan ja toimimaan tehokkaammin. Tehostamisessa voimme myös tehdä yhteistyötä ja esimerkiksi kehittää edelleen sääntelyä niin, että eläketurvan toimeenpano on mahdollisimman sujuvaa ja tehokasta.

Työeläkejärjestelmän kustannustehokkuuden parantaminen on vastuullista toimintaa asiakkaidemme ja koko yhteiskunnan kannalta. Suomalaisten työeläkeyhtiöiden yhteenlasketut hoitokulut laskivat viime vuonna alle 300 miljoonaan euroon. Vuodesta 2017 alan hoitokulut ovat alentuneet 55 miljoonaa euroa eli 16 prosenttia. Valtaosa alan hoitokulujen pienenemisestä muodostui Ilmarisen tehokkuuden paranemisesta.

Kustannustehokkuus on vastuullisuutta

Ilmarinen on asiakkaidemme omistama keskinäinen työeläkeyhtiö. Meille vastuullinen eläketurvan hoitaminen tarkoittaa sitä, että vaikka olemme jo Suomen tehokkain eläkeyhtiö, emme tyydy siihen, vaan haluamme jatkuvasti parantaa toimintaamme ja tehokkuuttamme. Kustannustehokas perustehtävän hoitaminen on yksi painopiste juuri päivitetyssä kestävyysohjelmassamme.

Olemme olemassa asiakkaitamme varten, ja meille on tärkeää, että asiakkaidemme varoja ei tuhlata vaan käytetään mahdollisimman tehokkaasti.

Hyvä vakavaraisuus puskuroi sijoitustuottojen heilahteluja

Vuosi 2022 oli sijoittamisen näkökulmasta vaikea. Venäjän hyökkäyssota Ukrainassa, Euroopan energiakriisi, kiihtynyt inflaatio ja keskuspankkien nopeasti kiristynyt rahapolitiikka synkistivät talousnäkymiä ja laskivat laajasti sijoitusmarkkinoiden tuottoja. Osakemarkkinoilla useimmat osakeindeksit laskivat 10–20 prosenttia. Samaan aikaan korkosijoitusten tuotot laskivat yli 10 prosenttia. Ilmarisen sijoitustuotto haastavassa markkinassa jäi negatiiviseksi -6,6 prosenttiin. Vakavaraisuus heikkeni, mutta pysyi edelleen hyvällä tasolla. Eläkevarojen sijoitushorisontti on vuosikymmenten mittainen ja tärkeää on saada eläkevaroille pitkällä aikavälillä mahdollisimman hyvä tuotto.

Lyhyillä tarkastelujaksoilla suomalaisten eläkeyhtiöiden sijoitustuotot poikkeavat toisistaan melko paljon, mutta pidemmällä aikavälillä lyhyen aikavälin heilahtelut tasoittuvat ja yhtiöiden keskimääräiset vuosituotot ovat melko lähellä toisiaan. Vaikka sijoitustuottomme jäi vuodelta 2022 keskeisten kotimaisten verrokkien tuottojen alle, pidemmän aikavälin tuottomme ovat toimialan parhaat.

Vaikeassa markkinassa suomalaisten työeläkesijoittajien tuotot olivat viime vuonna kansainvälisesti vertailtuna paremmat kuin useimmissa verrokkimaissa. Pidemmässä tarkastelussa suomalaisten eläkelaitosten tuotot ovat sen sijaan jääneet kansainvälisesti vertailtuna hieman heikommiksi.

Vakavaraisuussääntelyä on tärkeä uudistaa

Yhtenä selittävänä tekijänä sijoitustuottojen eroille on työeläkeyhtiöiden vakavaraisuussääntely, joka rajoittaa sijoitustoiminnan riskinottoa ja parempien tuottojen tavoittelua. Laskumarkkinassa matalamman riskin sijoitusallokaatiot menestyvät luonnollisesti hyvin, mutta pitkällä aikavälillä eläkevarojen tuotto kärsii nykyisestä vakavaraisuussääntelystä ja sen myötäsyklisyydestä ja ohjauksesta lyhyen aikajänteen riskien hallintaan. Työikäisen väestön pienenemisen myötä eläkkeiden rahoitus on jatkossa yhä vahvemmin riippuvainen pitkän aikavälin sjjoitustuotoista.

Eläkejärjestelmän rahoituksen kannalta on tärkeää, että vakavaraisuussääntelyä uudistetaan. Sääntelyn uudistamiseen Suomea kannustaa myös kansainvälinen valuuttarahasto IMF tuoreessa Suomen finanssisektoria koskevassa raportissaan (imf.org).

Jouko Pölönen
toimitusjohtaja, Ilmarinen
@JoukoPolonen (Twitter.com)

• Miksi kannattaa tulla Ilmarisen asiakkaaksi?